28 сентября 2009 г.
Однако далеко не все участники рынка готовы предоставлять достоверную информацию о себе, повышая свою прозрачность для инвесторов и клиентов. Только 28 лизингодателей, включая группы компаний, из опрошенных 50 изъявили готовность предоставить финансовую отчетность для составления рейтинга лизинговых компаний (полный список участников рейтинга представлен в прил. 5). Мотивами такого решения, в основном, являлись два обстоятельства: нежелание оказаться в нижней части рейтинга по причине небольших объемов лизинговых операций и нежелание привлекать внимание к деятельности предприятия.
.
По сравнению с предыдущим рейтингом добавилась информация по пяти новым участникам: ЗАО "БПС-лизинг" (занявшее в итоге 9 место), ОАО "Скарблизинг" (15 место), ООО "Юникомлизинг" (16 место), ООО "Активли-зинг" (21 место), СООО "Центроимпорт" (26 место).
В то же время четыре компании отказались продолжать сотрудничество в части предоставления информации о лизинговой деятельности. Это группа «ЛизингИнтеринвест» (11 место по итогам рейтинга 2007г.), ИООО «Оптима-лизинг» (23 место), ЧЛУП «Бизнес-лизинг» (26 место), ЧЛУП «Бизнес идея» (27 место).
Таким образом, компании, принявшие участие в рейтинге, играют не меньшую чем в прошлом году значимость на рынке лизинговых услуг, т.е. занимают как минимум 80% долю рынка в сегменте лизинговых компаний (без учета операций банков-лизингодателей). Рейтинг лизинговых компаний, построенный на основе их отчетности в соответствии с приведенной в пре-дыдущем разделе методикой, представлен в табл. 4.
При рассмотрении состава участников рейтинга следует отметить, что средний срок их функционирования составляет 7,32 года, причем в последние 5 лет на рынок вышли менее половины компаний. Это соответствует данным предыдущего рейтинга (год назад средний возраст участников со-ставлял 6 лет), т.к. состав участников практически не изменился. Но в то же время в первой пятерке компаний четыре созданы в последние пять лет (однако в первой десятке их также четыре).
Таблица 4. Рейтинг лизинговых компаний по операциям 2008г место в рейтинге | Наименование компании | объем нового бизнеса, млн.руб. | балл | лизинговый портфель, млн.руб. | балл | объем лизинговых плат., млн.руб. | балл | рейтинговая оценка | 1 | ОАО "Агролизинг" | 423 606 | 500 | 393 669 | 239 | 78 975 | 74 | 813 | 2 | ОАО "Промагролизинг" | 220 825 | 260 | 494 355 | 300 | 213 035 | 200 | 760 | 3 | СООО "Райффайзен-Лизинг" | 267 501 | 315 | 317 260 | 192 | 113 802 | 107 | 614 | 4 | ЛЧУП "АСБ Лизинг" | 85 048 | 99 | 160 149 | 97 | 58 868 | 55 | 251 | 5 | ИООО "Парекс Лизинг" | 56 909 | 66 | 82 375 | 49 | 65 108 | 61 | 176 | 6 | ООО "Премьерлизинг" | 79 969 | 93 | 60 674 | 36 | 40 619 | 38 | 167 | 7 | Группа компаний "ВестЛизинг" | 58 558 | 68 | 68 686 | 41 | 53 258 | 49 | 158 | 8 | ЗАО "Мазконтрактлизинг" | 49 066 | 56 | 44 773 | 27 | 39 960 | 37 | 120 | 9 | ЗАО "БПС-лизинг" | 49 852 | 57 | 58 904 | 35 | 26 560 | 24 | 116 | 10 | ООО "Буг-Лизинг" | 34 977 | 40 | 27 396 | 16 | 23 202 | 21 | 77 | 11 | ООО "Ост-Вест Лизинг" | 29 908 | 34 | 25 148 | 15 | 14 481 | 13 | 62 | 12 | ООО "Промавтостройлизинг" | 24 130 | 27 | 18 125 | 10 | 15 027 | 13 | 50 | 13 | СООО "РЕСО-БелЛизинг" | 20 321 | 22 | 20 209 | 12 | 12 810 | 11 | 45 | 14 | РУП "БелинкоммашЛизинг" | 21 195 | 23 | 23 932 | 14 | 737 | 0 | 37 | 15 | ОАО "Скарблизинг" | 12 255 | 13 | 21 185 | 12 | 9 195 | 8 | 33 | 16 | ООО "Юникомлизинг" | 14 155 | 15 | 11 170 | 6 | 6 613 | 6 | 27 | 17-18 | ЧП "Стройдормашлизинг" | 10 216 | 10 | 7 395 | 4 | 4 216 | 3 | 17 | 17-18 | Гр. комп. "Мобильный лизинг" | 5 370 | 4 | 5 330 | 3 | 11 496 | 10 | 17 | 19-20 | ООО "Лида-Сервис" | 7 832 | 7 | 4 879 | 2 | 6 380 | 5 | 14 | 19-20 | СООО "Интеллект-Лизинг" | 6 893 | 6 | 4 689 | 2 | 6 971 | 6 | 14 | 21-23 | ООО "Активлизинг" | 7 629 | 7 | 4 217 | 2 | 4 424 | 3 | 12 | 21-23 | ООО "Вест-Холдерс" | 5 761 | 5 | 5 202 | 3 | 4 584 | 4 | 12 | 21-23 | ЧИУП "Артлизинг" | 5 595 | 5 | 8 540 | 5 | 2 890 | 2 | 12 | 24-25 | ООО "Автопромлизинг" | 4 644 | 4 | 2 733 | 1 | 3 285 | 2 | 7 | 24-25 | ООО "Лизинг-Сервис" | 4 602 | 4 | 3 907 | 2 | 1 958 | 1 | 7 | 26-27 | СООО "Центроимпорт" | 4 500 | 3 | 1 715 | 0 | 3 870 | 3 | 6 | 26-27 | ООО "БНБ Лизинг" | 2 374 | 1 | 6 087 | 3 | 3 242 | 2 | 6 | 28 | ЧЛУП "Дар" | 1 574 | 0 | 966 | 0 | 1 204 | 0 | 0 | | Оптимальное значение | 423606 | | 494355 | | 213035 | | | | Наихудшее значение | 1574 | | 966 | | 737 | | |
|
Средний срок жизни компаний из первой десятки составляет 8,3 года, что выше среднего срока жизни компаний первой двадцатки (6,9 года). Это свидетельствует о выходе на первые роли более опытных компаний, чем в 2007г. (тогда в первой двадцатке лишь три компании имели возраст более 10 лет, а средний срок жизни этих компаний составлял 5,5 лет).
Региональное представительство участников рейтинга уже, чем в прошлом году. Так, г.Минск представляет 75% участников (21 участник), в то время как год назад их было две третьих (19 участников). Из региональных лизинговых компаний в первой половине рейтинга оказалось только ООО «Буг-лизинг» (10 место), остальные компании расположились в третьем десятке. Тем не менее, необходимо отметить, что все региональные компании существенно нарастили объем нового бизнеса по сравнению с прошлым годом.
В первой пятерке лизинговых компаний четыре компании относятся к категории банковских, однако в первой десятке их всего пять. К категории независимых в первой десятке могут быть отнесены две компании, что в целом соответствует общеевропейским показателям, где наиболее крупные лизингодатели относятся либо к банковскому сектору, либо являются подразделениями крупных промышленных холдингов (т.е. кэптивными лизинговыми компаниями). Все это повторяет расклад предыдущего года.
Следует также отметить и ужесточение конкуренции между участниками рейтинга. Так, если разрыв между первым и последним местом в прошлом году составлял 1000 баллов, то в этом году 813 баллов (таблица 5). Также в прошлом году разрыв между первым и вторым местом составлял 460 баллов, а между первым и третьим – 660 баллов, то в этом году разрыв соответственно составил 53 балла и 200 баллов.
Наиболее существенный подъем в рейтинге, прибавив сразу по пять мест к рейтингу 2007г., показали ОАО "Агролизинг" (с 6 на 1 место), РУП "БелинкоммашЛизинг" (с 19 на 14 место) и ЧП "Стройдормашлизинг" (с 22 на 17 место).
Наиболее существенное падение продемонстрировали ООО "БНБ Лизинг" (на 12 мест – с 14 на 26 место), ООО "Вест-Холдерс" (на 6 мест – с 15 на 21 место) и ЧЛУП "Дар" (на 5 мест – с 23 на 28 место).
В рейтинговой оценке больше всего добавили ОАО "Агролизинг" (587 баллов) и СООО "Райффайзен-Лизинг" (74 балла), а больше всего потеряли ОАО "Промагролизинг" (240 баллов), ИООО "Парекс Лизинг" (166 баллов) и группа компаний "ВестЛизинг" (110 баллов).
Необходимо также отметить, что при попытке сбалансировать рейтинговые оценки был предложен новый подход к формированию рейтинга лизинговых компаний.
Таблица 5. Сопоставление результатов рейтинга в 2008г. и 2007г Компании | 2008г. | 2007г. | разница | знач | место | знач | место | знач | место | ОАО "Агролизинг" | 813 | 1 | 226 | 6 | +587 | +5 | ОАО "Промагролизинг" | 760 | 2 | 1000 | 1 | -240 | -1 | СООО "Райффайзен-Лизинг" | 614 | 3 | 540 | 2 | +74 | -1 | ЛЧУП "АСБ Лизинг" | 251 | 4 | 322 | 4 | -71 | 0 | ИООО "Парекс Лизинг" | 176 | 5 | 342 | 3 | -166 | -2 | ООО "Премьерлизинг" | 167 | 6 | 185 | 7 | -18 | +1 | Группа компаний "ВестЛизинг" | 158 | 7 | 268 | 5 | -110 | -2 | ЗАО "Мазконтрактлизинг" | 120 | 8 | 149 | 8 | -29 | 0 | ЗАО "БПС-лизинг" | 116 | 9 | – | – | – | – | ООО "Буг-Лизинг" | 77 | 10 | 75 | 10 | +2 | 0 | ООО "Ост-Вест Лизинг" | 62 | 11 | 33 | 13 | +29 | +2 | ООО "Промавтостройлизинг" | 50 | 12 | 45 | 11 | +5 | -1 | СООО "РЕСО-БелЛизинг" | 45 | 13 | 77 | 9 | -32 | -4 | РУП "БелинкоммашЛизинг" | 37 | 14 | 15 | 19 | +22 | +5 | ОАО "Скарблизинг" | 33 | 15 | – | – | – | – | ООО "Юникомлизинг" | 27 | 16 | – | – | – | – | ЧП "Стройдормашлизинг" | 17 | 17 | 8 | 22 | +9 | +5 | Гр. комп. "Мобильный лизинг" | 17 | 17 | 17 | 17 | 0 | 0 | СООО "Интеллект-Лизинг" | 14 | 19 | 20 | 15 | -6 | -4 | ООО "Лида-Сервис" | 14 | 19 | 16 | 18 | -2 | -1 | ЧИУП "Артлизинг" | 12 | 21 | 12 | 20 | 0 | -1 | ООО "Активлизинг" | 12 | 21 | – | – | – | – | ООО "Вест-Холдерс" | 12 | 21 | 20 | 15 | -8 | -6 | ООО "Лизинг-Сервис" | 7 | 24 | 4 | 23 | 3 | -1 | ООО "Автопромлизинг" | 7 | 24 | 11 | 21 | -4 | -3 | СООО "Центроимпорт" | 6 | 26 | – | – | – | – | ООО "БНБ Лизинг" | 6 | 26 | 25 | 14 | -19 | -12 | ЧЛУП "Дар" | 0 | 28 | 4 | 23 | -4 | -5 | группа «ЛизингИнтеринвест» | – | – | 45 | 11 | – | – | ИООО «Оптима-лизинг» | – | – | 4 | 23 | – | – | ЧЛУП «Бизнес-лизинг» | – | – | 3 | 26 | – | – | ЧЛУП «Бизнес идея» | – | – | 1 | 27 | – | – | Диапазон значений | 813 | | 1000 | | | |
|
Оценка количественных результатов лизинговой деятельности Количественные результаты лизинговой деятельности, в первую очередь, могут служить ориентиром для потребителей лизинговых услуг, т.е. по-тенциальных лизингополучателей.
Так, рассмотрение лизинговых компаний с точки зрения усредненных оценок лизинговых договоров позволяет выделить определенные сегменты белорусского рынка лизинговых услуг.
Таблица 6. Средние количественные показатели договоров лизинга № п/п | Наименование компании | средняя стоимость договора лизинга, млн.руб. | средняя стоимость объекта лизинга, млн. руб. | кол-во объектов лизинга в одном договоре, ед. | 1 | ОАО "Агролизинг" | 2 551,8 | 97,8 | 19,63 | 2 | ЗАО "БПС-лизинг" | 664,7 | 100,4 | 4,35 | 3 | СООО "Райффайзен-Лизинг" | 650,9 | 163,4 | 2,98 | 4 | РУП "БелинкоммашЛизинг" | 572,8 | 139,9 | 0,89 | 5 | ООО "Ост-Вест Лизинг" | 564,3 | 157,7 | 2,45 | 6 | ООО "Премьерлизинг" | 533,1 | 80,3 | 5,12 | 7 | ООО "Промавтостройлизинг" | 464,0 | 138,1 | 2,19 | 8 | ЧП "Стройдормашлизинг" | 364,9 | 166,5 | 1,54 | 9 | ЗАО "Мазконтрактлизинг" | 358,1 | 109,7 | 2,40 | 10 | ООО "Юникомлизинг" | 345,2 | 46,7 | 5,20 | 11 | ООО "БНБ Лизинг" | 263,8 | н.д. | н.д. | 12 | Группа компаний "ВестЛизинг" | 245,0 | 147,8 | 1,31 | 13 | ЧИУП "Артлизинг" | 215,2 | 215,2 | 1,00 | 14 | ООО "Буг-Лизинг" | 198,7 | 19,2 | 9,44 | 15 | ЛЧУП "АСБ Лизинг" | 196,9 | 13,2 | 10,86 | 16 | ООО "Лизинг-Сервис" | 184,1 | 45,7 | 3,12 | 17 | СООО "Центроимпорт" | 180,0 | 204,5 | 0,88 | 18 | ООО "Лида-Сервис" | 178,0 | 125,9 | 1,11 | 19 | СООО "РЕСО-БелЛизинг" | 173,7 | 77,8 | 1,81 | 20 | ОАО "Скарблизинг" | 165,6 | н.д. | н.д. | 21 | ООО "Активлизинг" | 121,1 | 15,4 | 6,43 | 22 | ОАО "Промагролизинг" | 121,1 | 95,3 | 1,21 | 23 | ООО "Автопромлизинг" | 119,1 | 96,4 | 1,00 | 24 | Гр. комп. "Мобильный лизинг" | 116,7 | 23,8 | 4,15 | 25 | ИООО "Парекс Лизинг" | 106,6 | 115,0 | 0,81 | 26 | ЧЛУП "Дар" | 104,9 | 51,8 | 1,47 | 27 | СООО "Интеллект-Лизинг" | 62,7 | 35,0 | 1,36 | 28 | ООО "Вест-Холдерс" | 59,4 | 20,1 | 2,36 | | Среднее по компаниям | 300,4 | 68,2 | 3,41 |
|
Дополнительную ясность позволяют внести количественные рэнкинги по видам объектов лизинга (представленные в приложении 6), которые были проведены по 26 лизинговым компаниям.
Не участвовали в данных рэнкингах ООО "БНБ Лизинг" и ОАО "Скарблизинг", предоставившие о своей деятельности только обобщенную информацию. Так, наиболее дорогостоящим объектом лизинга являются здания и сооружения (табл. 7), операции с которыми совершали лишь 13 лизинговых компаний из 26, что внесло свои коррективы в итоговые показатели средней стоимости объектов лизинга и договора лизинга.
Также следует отметить, что все лизинговые компании в 2008г. осуществляли сделки с оборудованием и транспортными средствами. Таблица 7. Обобщающие показатели ранжирования по объектам лизинга Вид объекта лизинга | Количество компаний | Сумма
объектов, перед. в лизинг, млн. руб. | Количество заключ.
договоров, ед. | Средняя стоимость объекта
лизинга, млн. руб. | Доля в
объеме операций компании | здания и сооружения | 13 | 126 156 | 179 | 704,8 | 10,8% | машины и оборудование | 26 | 722 181 | 13 118 | 55,1 | 61,7% | в т.ч. оргтехника | 22 | 20 713 | 3 901 | 5,3 | 1,8% | транспортные средства | 26 | 315 822 | 2 739 | 115,3 | 27,0% | в т.ч. грузовые автомоб. | 25 | 243 268 | 1 741 | 139,7 | 20,8% | в т.ч. легковые автомоб. | 25 | 65 800 | 897 | 73,4 | 5,6% |
|
Удорожание объекта за срок лизинга в среднем по компаниям, принявшим участие в рейтинге, составило 1,29 (по сравнению с 1,19 по операциям 2007г.), т.е. за срок действия договора к стоимости объекта добавляется менее 30%. В разрезе компаний данный показатель варьируется от 1 до 1,53 (годом ранее диапазон варьирования составлял от 0,95 до 1,67), причем около двух третей компаний находится в диапазоне от 1,2 до 1,45 и почти половина в диапазоне от 1,25 до 1,4.
Это может свидетельствовать о выравнивании предлагаемых сроков финансирования лизинговыми компаниями с одновре-менным их удлинением по сравнению с 2007г.
При анализе вовлеченности клиентов было выявлено, что средний белорусский лизингополучатель обращается в лизинговую компанию почти три с половиной раза в год (3,42 раза в целом по компаниям).
Это существенно чаще прошлого года (2,95 раза в 2007г.). Наиболее часто это происходит у компаний ЛЧУП "АСБ Лизинг" (более 20 раз) и ОАО "Промагролизинг" (более 10 раз).
Свыше двух раз в год клиенты обращаются также в ООО "Лизинг-Сервис" (2,5 раза), СООО "Райффайзен-лизинг" (2,43 раза) и ЧИУП "Артлизинг" (2,38 раза). Это отражено в табл. 7.
Таблица 7. Вовлеченность клиентов
№ п/п | Наименование компании | Количество договоров на одного клиента | 2008г. | 2007г. | 1 | ЛЧУП "АСБ Лизинг" | 20,31 | 33,72 | 2 | ОАО "Промагролизинг" | 11,03 | 8,92 | 3 | ООО "Лизинг-Сервис" | 2,50 | 1,91 | 4 | СООО "Райффайзен-Лизинг" | 2,43 | 2,02 | 5 | ЧИУП "Артлизинг" | 2,38 | 1,60 | 6 | ОАО "Агролизинг" | 1,99 | 1,25 | 7 | ООО "Вест-Холдерс" | 1,92 | 1,61 | 8 | ООО "Автопромлизинг" | 1,81 | 2,61 | 9 | СООО "Центроимпорт" | 1,75 | н.д. | 10 | ООО "Премьерлизинг" | 1,74 | 1,55 | 11 | Группа компаний "ВестЛизинг" | 1,69 | 2,01 | 12 | ООО "Буг-Лизинг" | 1,65 | 0,44 | 13 | СООО "РЕСО-БелЛизинг" | 1,59 | 1,57 | 14 | ООО "Промавтостройлизинг" | 1,56 | 1,27 | 15 | ИООО "Парекс Лизинг" | 1,51 | 1,67 | 16 | ООО "Юникомлизинг" | 1,47 | н.д. | 17 | СООО "Интеллект-Лизинг" | 1,46 | 1,46 | 18 | РУП "БелинкоммашЛизинг" | 1,40 | 1,00 | 19 | ООО "Ост-Вест Лизинг" | 1,35 | 1,30 | 20 | ООО "БНБ Лизинг" | 1,31 | 1,29 | 21 | ЗАО "Мазконтрактлизинг" | 1,19 | 1,38 | 22 | ООО "Активлизинг" | 1,17 | н.д. | 23 | ЧЛУП "Дар" | 1,12 | 1,26 | 24 | ЧП "Стройдормашлизинг" | 1,11 | 1,33 | 25 | Группа компаний "Мобильный лизинг" | 1,02 | 1,35 | 26 | ЗАО "БПС-лизинг" | 1,00 | н.д. | 27 | ООО "Лида-Сервис" | 0,89 | 0,61 | 28 | ОАО "Скарблизинг" | 0,58 | н.д. | | Среднее в целом по компаниям | 3,42 | 2,95 |
|
При этом, однако, часть компаний утратила интенсивность обращений клиентов за лизинговыми услугами. Например, существенно сократилась интенсивность обращений в ЛЧУП "АСБ Лизинг" (в 1,5 раза).
Значительно сократилась интенсивность обращений в такие компании, как ООО "Автопромлизинг", группа компаний "ВестЛизинг", группа компаний "Мобильный лизинг", ЗАО "Мазконтрактлизинг".
А. И. Цыбулько, А. О. Левкович, О. А. Левкович 