15 марта 2012 г.

Обеспечение исполнения обязательств в микролизинге

В каждой сделке микролизинга участвует как минимум три предприятия. Первый – это лизингополучатель, субъект малого предпринимательства, желающий приобрести предмет микролизинга для использования его в своей предпринимательской деятельности. Второй – это поставщик имущества, которое при осуществлении сделки становится предметом микролизинга. Третий – это лизинговая компания, которая берет на себя основную функцию по финансированию и проведению сделки микролизинга.

Стоимость предметов микролизинга невелика. В связи с этим лизингодатели разрабатывают собственные механизмы, позволяющие не тратить много времени на проведение сделок, обеспечивая безопасность своих вложений.

Лизингодатель заключает договор поставки либо купли-продажи с поставщиком, в котором оговариваются гарантийные сроки использования имущества, заключает договор лизинга с лизингополучателем, в котором описываются все аспекты и условия взаимоотношений на срок микролизинга. Также лизинговая компания согласовывает условия страхования предмета микролизинга на срок действия договора лизинга со страховой компанией.

Эдуард Кузнецов, Финпрофит

Так как субъекты малого предпринимательства Республики Беларусь часто используют упрощенные схемы ведения бухгалтерского учета, провести анализ их финансовой устойчивости очень затруднен. Основной же способ обеспечения исполнения обязательств по сделке микролизинга - залог предмета лизинга – на практике не подтвердил репутацию удобного инструмента обеспечения обязательств, в связи с его недостаточной ликвидностью на вторичном рынке.

В качестве дополнительных обеспечительных механизмов по сделкам микролизинга можно отнести – договор обратного выкупа с первоначальным поставщиком и договор комиссии с предприятием, основным направлением деятельности которого является – реализация бывшего в эксплуатации имущества. Данные механизмы могут быть использованы как по отдельности, так и вместе.

Для лизинговой компании возврат предмета лизинга - не бизнес, а вынужденная мера. Лизингодатель рискует получить возвращаемое имущество в неработоспособном состоянии, из-за того, что предмет лизинга подвергся разрушительному воздействию со стороны недобросовестного лизингополучателя. В связи с этим необходимо не только помнить о надлежащем документальном оформлении возврата предмета лизинга (соответствующая накладная и акт), но и обращать пристальное внимание на техническое состояние возвращаемого предмета.

При отсутствии договора обратного выкупа, предмет микролизинга может быть реализован несколькими способами: прямой продажей лизингодателем на вторичном рынке, передачей в лизинг очередному лизингополучателю либо передачей предмета лизинга специальным предприятиям для реализации по договору комиссии.

При этом надо помнить, что сумма денежных средств за реализуемое имущество и скорость их получения на расчетный счет лизингодателя, являются ключевыми критериями для выбора наиболее приемлемого для использования способа.

Дополнительным движущим механизмом может служить схема быстрого получения денежных средств за переданные предметы. Эта услуга может называться – «срочный выкуп предмета микролизинга». Сумма денежных средств подлежащих при этом выплате лизингодателю меньше, чем при обычной комиссионной реализации, так как приобретая бывший в эксплуатации предмет для дальнейшей перепродажи, предприятие тем самым берет на себя все необходимые функции по предпродажной подготовке, а так же все риски по его хранению, скорости поиска покупателя, конечной цене продажи.

Таким образом, для дальнейшего развития микролизинга в Республике Беларусь необходимо уделить пристальное внимание развитию вторичного рынка оборудования и создать условия для создания и развития предприятий, специализирующихся на реализации бывшего в эксплуатации оборудования.

Э.А.Кузнецов
магистр экон. наук
ООО «Финпрофит» (г. Минск)